牛肉市场大变局：进口潮涌下的供需重构与国产突围战（上）

小鱼儿

一、进口牛肉量价齐升态势：2025年市场格局剖析

(一)历史峰值背后的涨价预期驱动

2025年9月，中国牛肉进口量呈现爆发式增长，单月进口量攀升至31.82万吨，创历史新高。与前一月相比，环比增长率达22.47%；与去年同期相比，同比增长率高达43.84%，此增速在近年牛肉进口数据中表现突出。从1-9月累计数据来看，牛肉进口量达215.17万吨，虽同比仅微增0.82%，但9月单月的显著增长对整体趋势产生了重大影响。

市场对国产牛肉涨价的预期是这一现象的关键驱动因素。某平台数据显示，截至9月，国内鲜牛肉月均交易价格为61.88元/公斤，与去年同期相比，涨幅达27.33%。国产牛肉价格上涨主要源于国内肉牛产能去化，能繁母牛存栏量恢复缓慢是产能去化的重要体现。2025年上半年，全国牛存栏量降至9992万头，同比减少2.1%，导致国产牛肉供应偏紧，进而推动价格持续上涨。

反观进口牛肉，以八件套为例，同期价格为49.63元/公斤，不仅环比下降2.24%，且整体价格水平显著低于国产牛肉。国产鲜牛肉与进口冻牛肉之间的价差不断扩大，截至9月底，价差已扩大至12.26元/公斤，环比上涨14.13%，同比增幅达72.61%，处于近两年来的最高水平。

巨大价差使进口牛肉在价格上具备极大竞争优势。巴西、阿根廷、乌拉圭等牛肉主产国凭借相对较低的生产成本，其生产的冷冻牛肉价格比国产牛肉低约20%。在市场逐利性的驱动下，这些高性价比的冷冻牛肉大量涌入中国市场。2025年9月单月，来自南美三国的进口量占比达65%，有效填补了国内因产能不足产生的供给缺口。

(二)区域市场分化：上海逆势增长，东北价格承压

在全国牛肉市场受进口牛肉冲击的背景下，不同区域市场表现出明显的分化态势。上海作为中国经济发达城市之一，其进口牛肉市场呈现独特发展态势。2025年1-7月，当全国进口牛肉量同比减少6.1%时，上海实现逆势增长，进口量同比显著增长，占全国比重提升至18%。

上海进口牛肉量逆势增长，主要得益于其强大的消费能力以及完善的冷链物流体系。作为长三角地区核心城市，上海拥有庞大的中高端消费群体，对牛肉品质和种类需求较高。澳洲谷饲牛肉、巴西牛腩等中高端产品在上海市场销量增长40%，这些产品凭借优质口感和丰富营养，满足了上海消费者对高品质牛肉的需求。

而东北作为我国重要的肉牛主产区，在进口牛肉冲击下，面临价格承压困境。辽宁、吉林等地育肥牛均价在13.5-15元/斤，与2024年同期相比，下跌5%。价格下跌压缩了养殖户利润空间，部分养殖户为减少损失被迫提前出栏。据统计，9月东北肉牛出栏量环比增长30%，养殖户试图通过增加出栏量弥补价格下跌损失，但这种做法在一定程度上进一步加剧了市场供应压力，形成恶性循环。

二、供需双增格局：国产出栏与进口潮的正面交锋

(一)国内出栏“突击补量”，短期供应显著改善

在国内肉牛市场，面对供应缺口压力，养殖户积极行动，开启“短期育肥冲刺”模式。某平台监测数据显示，截至9月底，样本企业肉牛出栏量达0.60万头，与上月环比增加56.25%，与去年同期相比，增幅高达68.54%。

以河北、山东等地为例，当地养殖户充分利用市场资源，通过外购牛犊进行快速育肥。采用科学养殖方法，合理调配饲料，优化养殖环境，将原本较长的出栏周期成功压缩至4-5个月。这种高效养殖模式成效显著，1200斤以上肉牛在出栏量中的占比提升至35%，为市场提供了大量优质肉牛资源。

然而，这种“突击式”的供应增长虽在短期内缓解了市场供应压力，但存在隐忧。从能繁母牛存栏量来看，当前仍处于低位。2025年上半年，全国能繁母牛存栏量仅1000万头左右，与2023年相比，下降3%。能繁母牛作为肉牛产业的基础，其存栏量直接关系到未来肉牛的供应。按照肉牛繁殖周期，这意味着2026年上半年，肉牛供应可能出现断层，市场供应压力将再次凸显。

(二)进口商“囤货赌市”，三重因素催生增量

进口端的疯狂备货成为当前牛肉市场的另一焦点。2025年1-9月，海关累计数据显示，牛肉进口量达215.17万吨，同比微增0.82%。这看似微小的增长背后，实则受三重因素驱动。

首先，是国内市场对进口牛肉的刚性依赖。2025年1-9月，国产牛肉产量为342万吨，同比仅增长4.5%，而国内牛肉消费量高达1100万吨左右，国产牛肉产量远无法满足国内消费需求。在这种情况下，215万吨的进口牛肉成为填补国内需求缺口的重要力量，占国内总消费量的近20%，有效缓解了国内市场的供需矛盾。

其次，价差套利驱动是进口量增长的重要因素。进口冻品与国产鲜牛肉之间的价差不断扩大，截至9月底，价差已扩大至12元/公斤以上。在巨大价差面前，贸易商看到商机，纷纷采用“低价囤货-分割加工-高价分销”的模式经营。通过从国外采购低价冷冻牛肉，在国内进行分割加工，然后以较高价格分销到市场上，贸易商获得可观利润，毛利率可达15%-20%。在高利润驱动下，进口商加大进口量，进一步推动了进口牛肉市场的发展。

最后，市场对后市价格的看涨预期也是进口商提前备货的重要原因。当前，饲料成本高企给国产牛肉养殖带来巨大压力。玉米价格同比上涨10%，使得国产牛肉养殖成本攀升至55元/公斤以上。在成本推动下，进口商普遍预期冬季牛肉价格将突破65元/公斤。为抓住这一市场机遇，进口商提前3个月进行备货，备货量达到正常水平的1.5倍。他们希望通过提前布局，在未来市场价格上涨中获取更大利润。

三、旺季不旺困局：进口替代与需求疲软的双重影响

(一)消费端“用脚投票”：冻品替代率突破40%

10月传统消费旺季来临，牛肉市场却出现“旺季不旺”的异常现象。某平台样本数据显示，10月样本企业肉牛屠宰量预估为3.81万头，与上月环比下滑6.39%，直观反映出国产牛肉市场的冷清。与之形成鲜明对比的是，进口冻牛肉消费量呈现强劲增长态势，同比增长达25%，在餐饮与加工领域的替代率更是突破40%。

在餐饮行业，成本控制是企业运营的关键因素之一。某连锁火锅品牌透露，为降低成本，其在食材采购上进行了精心考量。目前，其门店中70%的牛肉卷、50%的牛腩食材已替换为进口冻品。这一举措带来显著成本下降，单均成本下降12%，使企业在激烈市场竞争中获得更大价格优势。这种替代效应在下沉市场表现尤为明显。在河南、四川等地，预制菜企业为追求更高性价比，进口冻品使用比例超过80%。“价格差就是生命线”，这句在行业内广泛流传的话语，深刻体现了进口冻品在价格上的巨大优势，也反映出市场在价格驱动下的选择倾向。

(二)终端需求“量价背离”：高价抑制消费热情

国产鲜牛肉的高价，对消费者购买热情产生明显抑制作用。在北京的商超市场，牛腱子零售均价已高达68元/公斤，与2024年相比，上涨22%。如此价格涨幅，使许多家庭在购买牛肉时不得不谨慎考虑。数据显示，家庭购买牛肉的频次下降15%，部分消费者甚至转向鸡胸肉、猪肉等价格更为亲民的替代品。

而进口冻品凭借相对较低的价格，在市场上获得更多青睐。进口冻品均价在50元/公斤左右，比国产鲜牛肉低近30%。在电商平台上，进口冻品销量增长30%，山姆、盒马等会员店的冷冻牛肉礼盒销量占比也提升至25%。这些数据充分表明，在价格因素影响下，消费者购买选择正在发生变化。

在供需错配情况下，10月国产牛肉价格出现环比下跌2.3%的情况，这种在旺季中罕见的“被动降价”现象，进一步反映出国产牛肉市场面临的困境。高价使消费者望而却步，进口冻品的低价竞争又不断挤压国产牛肉的市场份额，国产牛肉处于两难境地，如何在价格与品质之间找到平衡，成为国产牛肉产业亟待解决的问题。

来源：肉类食品网